按銀行慣例，年初往往是房貸集中發(fā)放的啟動(dòng)期，今年開(kāi)年房貸額度沒(méi)見(jiàn)松綁的格局，讓很多業(yè)內(nèi)人士都大感意外。因?yàn)楹芏嗤顿Y經(jīng)驗(yàn)豐富的人士，往往把1月份的銀行貸款流向視為投資方向抉擇的重要參考指標(biāo)。

　　之所以房貸開(kāi)閘放緩，在于房貸業(yè)務(wù)已成為銀行的“雞肋”，雖然有低違約率的誘惑，但是收益近年來(lái)大打折扣。首先就是來(lái)自利率變相“市場(chǎng)化”的沖擊,雖然現(xiàn)在各銀行存款的利率尚沒(méi)有實(shí)行市場(chǎng)化，但各銀行推出的理財(cái)產(chǎn)品卻在比拼收益率，已經(jīng)讓存款利率實(shí)際“市場(chǎng)化”。這一趨勢(shì)讓原來(lái)“旱澇保收”的房貸業(yè)務(wù)成了微利甚至賠錢的買賣，銀行業(yè)對(duì)于房貸業(yè)務(wù)的興趣自然降低。從房貸收益看，目前5年以上貸款利率為6.55%，如果打7折則為4.585%;從房貸成本看，目前理財(cái)產(chǎn)品的年化利率都在4%以上甚至更高。兩相比較，不少市民寧可貸款買房，也要留出資金作其他規(guī)劃。

　　在目前市場(chǎng)資金成本開(kāi)始攀升和利率市場(chǎng)化趨勢(shì)的雙重夾擊下，銀行不太可能提高房貸利率，一是提升幅度有上限，且市場(chǎng)無(wú)法承受;如果不提高房貸利率，這塊利潤(rùn)可能進(jìn)一步萎縮。在權(quán)衡利弊之下，銀行業(yè)對(duì)個(gè)人房貸“冷處理”也是情理之中。