第二章 信用風(fēng)險控制

　　2.1 信用風(fēng)險識別

　　2.1.1 信用風(fēng)險識別和概述

　　1.信用風(fēng)險識別的定義

　　2.內(nèi)容

　　信用風(fēng)險因素的分析

　　信用風(fēng)險的性質(zhì)、可能性及后果的判斷

　　信用風(fēng)險識別的步驟、方法及其效果

　　3.步驟

　　收集信息

　　分析信息

　　4.識別辦法

　　早期多采用專家分析法

　　目前多采用信用風(fēng)險分析方法

　　2.1.2 單一客戶信用風(fēng)險識別

　　1.單一客戶的識別和分類

　　(1)單一客戶包括企業(yè)單一客戶和機(jī)構(gòu)類客戶

　　(2)單一客戶的識別(就和上報貸款資料一樣的標(biāo)準(zhǔn))

　　2.財務(wù)狀況和現(xiàn)金流量分析

　　(1)財務(wù)報表分析

　　(2)財務(wù)比率分析

　　資產(chǎn)回報率(ROA)=[稅后損益+利息費用*(1-稅率)]/平均資產(chǎn)總額

　　利息償付比率(利息保障倍數(shù))=息稅前利潤/利息費用

　　=(經(jīng)營活動現(xiàn)金流量+利息費用+所得稅)

　　=(凈利潤+折舊+無形資產(chǎn)攤銷)+息稅

　　(3)現(xiàn)金流量分析

　　凈營運活動現(xiàn)金流=凈損益+折舊+/-非現(xiàn)金的收入、費用項目(攤銷、遞延稅項等)+/-營運資金的變化額

　　企業(yè)處于開發(fā)期和成長期的時候，經(jīng)營活動現(xiàn)金流為負(fù)數(shù)可以接受

　　經(jīng)營租賃的收入計入經(jīng)營活動現(xiàn)金流，融資租賃的支出計入融資活動現(xiàn)金流

　　3.非財務(wù)因素分析

　　(1)客戶管理層

　　(2)行業(yè)分析

　　(3)生產(chǎn)與經(jīng)營風(fēng)險分析

　　總體經(jīng)營風(fēng)險

　　產(chǎn)品風(fēng)險

　　供應(yīng)風(fēng)險

　　生產(chǎn)風(fēng)險

　　銷售風(fēng)險

　　(4)宏觀經(jīng)濟(jì)及自然環(huán)境因素分析

　　4.擔(dān)保分析

　　(1)擔(dān)保方式：保證、抵押、質(zhì)押、留置和定金

　　抵押物的所有權(quán)：在合同中不得規(guī)定在債務(wù)履行屆滿，債務(wù)人沒有清償債務(wù)時，抵押物所有權(quán)轉(zhuǎn)移為債權(quán)人所有

　　機(jī)構(gòu)類客戶的風(fēng)險有其特殊性，包括政策風(fēng)險、投資風(fēng)險、財務(wù)風(fēng)險、擔(dān)保風(fēng)險、抵御經(jīng)營風(fēng)險的能力差、財務(wù)不規(guī)范、信用觀念淡薄

　　2.1.3 集團(tuán)客戶風(fēng)險識別

　　1.集團(tuán)客戶識別與分類

　　(1)識別

　　被直接控制

　　共同被第三方控制

　　主要投資人(控制10%及以上)、高管層或與其關(guān)系密切家庭成員共同直接控制或間接控制

　　對關(guān)聯(lián)方的財務(wù)和經(jīng)營政策有重大影響

　　自然人的股權(quán)比例應(yīng)該與其親屬的合并計量

　　控制的含義：50%及以上的權(quán)益資本、50%及以上的表決權(quán)、有權(quán)任免多數(shù)董事

　　重大影響的含義：20%及以上的表決權(quán)股份、董事會有代表、互相交換管理人員、依賴對方的技術(shù)資料

　　(2)分類

　　縱向一體化和橫向多元化

　　緊密型和松散型

　　2.集團(tuán)客戶的信用風(fēng)險特征

　　(1)內(nèi)部關(guān)聯(lián)交易頻繁

　　(2)連環(huán)擔(dān)保十分普遍

　　(3)財務(wù)報表真實性差

　　(4)風(fēng)險監(jiān)控難度較大

　　(5)系統(tǒng)性風(fēng)險較高

　　3.關(guān)聯(lián)交易

　　(1)關(guān)聯(lián)方的定義

　　共同受國家控制的企業(yè)不列入關(guān)聯(lián)

　　金融控股公司中的商業(yè)銀行不納入集團(tuán)客戶管理范疇

　　(2)關(guān)聯(lián)關(guān)系的類型——縱向一體化和橫向多元化

　　(3)集團(tuán)客戶內(nèi)隱蔽關(guān)聯(lián)方的特征p58頁

　　(4)特別關(guān)注

　　多渠道收集信息

　　確保信息資料的真實性

　　集團(tuán)客戶的識別頻率與額度授信周期應(yīng)一致

　　年度識別后，應(yīng)該隨時根據(jù)情況變化進(jìn)行調(diào)整

　　每年重新識別

　　2.1.4 個人客戶風(fēng)險識別

　　1.個人客戶的識別與分類

　　(1)個人客戶的識別

　　(2)個人客戶的分類

　　中國沒有采用模型分析的原因

　　客戶群缺乏信用記錄

　　銀行收集的客戶信用資料不齊全

　　發(fā)展中國家，客戶分類變量很不穩(wěn)定

　　(3)步驟

　　收集資料

　　從外部評估資料取得信用記錄

　　分析處理

　　2.個人客戶的風(fēng)險分析

　　(1)流程：貸款的營銷和受理、貸前調(diào)查、貸款審核、貸款審批、貸款發(fā)放、貸后及檔案管理

　　(2)分析：

　　申請人的基本條件

　　申請人應(yīng)提交的資料

　　借款人資信情況調(diào)查

　　借款人的資產(chǎn)負(fù)債情況(我覺得跟上面的相同)

　　貸款用途及還款來源

　　擔(dān)保方式

　　3.產(chǎn)品分類及風(fēng)險分析

　　(1)個人住宅抵押貸款

　　經(jīng)銷商風(fēng)險

　　“假按揭”風(fēng)險(這個是重點，我以為)

　　房產(chǎn)價格下跌，抵押價值不足

　　借款人財務(wù)情況變化的風(fēng)險

　　(2)個人零售貸款

　　(3)循環(huán)零售貸款

　　貸款是循環(huán)的，無抵押，未承諾的

　　針對個人

　　子組合內(nèi)對個人最大貸款小于或等于10萬歐元

　　保留子組合的損失率數(shù)據(jù)，以便分析

　　銀行必須保證對合格的循環(huán)零售貸款采用的風(fēng)險權(quán)重函數(shù)僅用于相對于平均損失率而言隨時率波動性低的零售貸款組合，特別是那些違約率低的貸款組合

　　循環(huán)貸款的處理方式與子組合的風(fēng)險特征保持一致

　　2.1.5 組和風(fēng)險識別

　　1.宏觀經(jīng)濟(jì)因素

　　2.行業(yè)風(fēng)險和區(qū)域風(fēng)險

　　3.風(fēng)險分散與違約相關(guān)性：有兩個公式，詳見P67

　　2.2 信用風(fēng)險評估與計量

　　2.2.1客戶信用評級

　　1.違約風(fēng)險與違約概率

　　(1)巴塞爾有規(guī)定

　　(2)我國沒有準(zhǔn)確規(guī)定

　　(3)違約概率和違約頻率

　　違約概率：借款人一年內(nèi)累計違約概率與3個基點中的較高者，0.03%的下限

　　違約頻率EDF(Expect default frequency)：屬于事后統(tǒng)計，概率屬于事前預(yù)測

　　2.外部評級和內(nèi)部評級體系

　　(1)專家判斷法(expert system)